【AI/大模型】快手可灵AI完成近30亿美元融资，BAT历史性同台参投，投后估值180亿美元，创全球视频大模型最大单笔融资纪录，含5年IPO对赌条款及8%年化回购兜底。Anthropic发布Claude Sonnet 5，Agent能力下放中端市场；阿里宣布7月10日起全面禁用Claude产品，国内大厂AI合规持续收紧。字节豆包智能体功能7月15日下线，行业从"造概念"转向"挖价值"。OpenAI向免费用户升级GPT-5.5 Instant，幻觉率较前代降低52.5%。 【半导体】华为发布韬定律V2：放弃光刻缩小晶体管，以混合键合+3D逻辑折叠为核心，麒麟2026同工艺节点晶体管密度提升53.5%、功耗降低41%，六年规划381款全品类芯片，用DUV工艺绕开EUV封锁。北大研制全球首款忆阻器神经动力学芯片，较A100 GPU提速478倍，成果发表于《Science》。全球半导体第二轮涨价全面深化，英飞凌7月二度调价，近20家厂商集中提价5%-25%，华强北商户陷入囤货两难。 【新能源】发改委印发循环经济"十五五"规划，2030年产值目标8万亿元，首设"新三样"回收专栏，动力电池将建"数字身份证"全生命周期追溯体系。光伏能耗能效三项强制性国标发布，组件端预计淘汰超30%产能，2027年实施。内河电动船规模化推广，长兴港务建成浙江首个零碳码头。 【消费电子】苹果折叠屏iPhone Ultra量产目标上调至千万台，定价约1.69万元起；红米K100系列入网，骁龙8E5+100W快充；vivo X500系列9月发布。华为HarmonyOS 6.1终端突破7000万台。 【简评】后摩尔时代三条主线已清晰：先进封装+系统架构+新材料替代。华为韬定律为国产芯片提供了非EUV突围路径，光伏去产能与"新三样"回收国标则标志着新能源产业从规模扩张转向"提质增效"新阶段。